近期，“創(chuàng)見者北京CFO俱樂部閉門私享會暨俱樂部成立儀式”在京隆重舉行。會上，北京國家會計學院副教授王志成以“2025年財務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃工作指南”為題做精彩分享，引發(fā)熱烈反響。以下為演講實錄（內(nèi)容有刪減），特別與您分享！

現(xiàn)在是歲末年初，想必各位已經(jīng)開始做2025年的計劃和預算了。明年是“十四五”的最后一年，這意味著明年還要做“十五五”的規(guī)劃。在這兩項任務(wù)交疊進行的背景下，我今天與大家共同討論，財務(wù)該如何思考自己的工作。

我認為，無論是年度計劃還是戰(zhàn)略規(guī)劃，財務(wù)要思考這三件事：企業(yè)財務(wù)、業(yè)財關(guān)系、財務(wù)部門的工作。我分別就這三件事講講我的想法。

無論是針對2025年的財務(wù)工作計劃，還是未來的“十五五”規(guī)劃，我們都需要避免對現(xiàn)金流量表過度強調(diào)。當我們高度重視現(xiàn)金流量表時，“經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量”往往成為關(guān)注的核心。為了滿足財務(wù)對這一指標的考核要求，業(yè)務(wù)部門可能會逐漸形成“付款倒逼”的模式，即如果收款不容易，就想辦法推遲付款來提高經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量，看上去經(jīng)營凈現(xiàn)金流不錯，企業(yè)不墊資，但高應(yīng)收、高應(yīng)付，資產(chǎn)負債雙高，企業(yè)承擔了巨大的風險。

因此，我建議將資金管理的重心放在資產(chǎn)負債表上，重點抓好“兩金”（即應(yīng)收賬款與存貨）的管理，而非過度關(guān)注經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量。經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量是結(jié)果，而“兩金”則是原因。只要企業(yè)有收入、有利潤，且“兩金”的周轉(zhuǎn)率不下降，經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量自然不會出現(xiàn)重大問題。

企業(yè)的財務(wù)戰(zhàn)略，本質(zhì)上是對資產(chǎn)負債表規(guī)模和結(jié)構(gòu)的規(guī)劃。在既定凈資產(chǎn)的基礎(chǔ)上，需要明確總資產(chǎn)規(guī)模的目標，即資產(chǎn)負債率應(yīng)控制在怎樣的水平，這決定了資產(chǎn)負債表的整體規(guī)模。同時，資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)至關(guān)重要：左側(cè)的重心越向下，意味著風險越高，因為長期資產(chǎn)比例增加；右側(cè)的重心越向上，也意味著風險增加，因為短期負債比例過高。

我的建議是，面向未來的發(fā)展方向，在既定凈資產(chǎn)的基礎(chǔ)上，適度控制總資產(chǎn)規(guī)模，避免資產(chǎn)規(guī)模過大引發(fā)運營壓力和風險；優(yōu)化資產(chǎn)負債表結(jié)構(gòu)，左側(cè)適度向上提升輕資產(chǎn)比例，右側(cè)調(diào)整負債結(jié)構(gòu)，從而降低整體風險敞口。

在業(yè)財關(guān)系中，服務(wù)與監(jiān)督必須并重，缺一不可。財務(wù)不僅要為業(yè)務(wù)提供支持與服務(wù)，還必須堅守風險底線，將監(jiān)督貫穿事前、事中、事后全過程。

當前，我特別強調(diào)“事前”管理。所謂事前，就是在業(yè)務(wù)決策前做好風險判斷，而不是在業(yè)務(wù)開展后才去管控風險?，F(xiàn)有的風險管理邏輯中，部分業(yè)務(wù)是在開展后進行風險管控，但對于某些高風險業(yè)務(wù)，最有效的風險管理辦法是直接將其掐滅在搖籃里，如融資性貿(mào)易、虛假貿(mào)易。重大風險的管理，更多依賴于事前的判斷和取舍，而非事中的控制或事后的補救。一旦某些業(yè)務(wù)開始開展，可能就難以徹底控制其風險，甚至根本無從管理。

曾有人提出“風險管理要為業(yè)務(wù)保駕護航”，而我更傾向于“風險管理要為企業(yè)保駕護航”。為企業(yè)保駕護航意味著，在某些情況下需要在業(yè)務(wù)開展中控制風險，而在其他情況下則必須杜絕高風險業(yè)務(wù)的發(fā)生。特別是在當下高風險的環(huán)境中，“事前”管理顯得尤為重要。

過去多年里，“財務(wù)將被取代”這一觀點屢見不鮮。然而，我認為會計不會消亡，只會轉(zhuǎn)型升級。會計的本質(zhì)是企業(yè)的信息中立者，而信息中立是一種立場，而非技術(shù)。技術(shù)可以被替代，但立場無法取代。

雖然會計不會消失，但所承擔的工作內(nèi)容將發(fā)生根本性變化?；仡櫖F(xiàn)代會計的發(fā)展歷程，可以看到兩次重要的技術(shù)革命：

第一次技術(shù)革命：計算機會計取代算盤會計。這一階段，財務(wù)人員需要迅速拋棄算盤，轉(zhuǎn)向計算機，通過信息化手段大幅提升會計的效率和準確性。

第二次技術(shù)革命：當前，共享服務(wù)和人工智能正在取代傳統(tǒng)的計算機會計。這一階段的核心要求，是財務(wù)人員不再局限于計算機屏幕后，而是主動走向業(yè)務(wù)前線。

未來，財務(wù)人員的職責將更加貼近業(yè)務(wù)需求。這正是轉(zhuǎn)型升級的核心。那么，轉(zhuǎn)型升級后財務(wù)該做什么？可以概括為“一手做服務(wù)，一手做監(jiān)督”：

• 業(yè)務(wù)不偏離正軌時，財務(wù)的角色是“推車者”，即賦能業(yè)務(wù)發(fā)展；

• 業(yè)務(wù)出現(xiàn)偏離風險時，財務(wù)的職責是“監(jiān)督者”，幫助糾偏；

• 業(yè)務(wù)已經(jīng)脫軌時，財務(wù)則成為“吹哨者”，及時預警并維護企業(yè)利益。

財務(wù)需要深入業(yè)務(wù)前端，為業(yè)務(wù)提供更優(yōu)質(zhì)的服務(wù)，同時承擔起企業(yè)的風險管理職能。然而，傳統(tǒng)財務(wù)工作又由誰來完成？答案是，傳統(tǒng)財務(wù)會計的工作要么通過共享中心集中完成，要么在共享中心的基礎(chǔ)上更進一步，通過人工智能完成。哪怕對中型企業(yè)來說，共享財務(wù)或數(shù)字化財務(wù)體系建設(shè)也是有必要的。如果今天不做這些準備，未來智能化轉(zhuǎn)型時，我們可能會因缺乏積累而落伍。

當前，許多財務(wù)負責人的疑問在于：“即便現(xiàn)在建立了共享中心，釋放了一部分財務(wù)人員，原來貼憑證的會計人員卻難以快速轉(zhuǎn)型為財務(wù)BP，更無法與業(yè)務(wù)深度融合”。我的看法是，財務(wù)的轉(zhuǎn)型升級是一個動態(tài)過程，這意味著，我們可以雇傭人力推動業(yè)財融合，而存量人員則會自然分化：部分延伸到業(yè)務(wù)前端，部分留在財務(wù)基層，還有部分進入后臺支撐。無論如何，這一切的核心在于為未來奠定堅實的基礎(chǔ)。

當前，共享中心的主要模式是集中數(shù)十人、數(shù)百人甚至上千人，一人兩屏，左右對照處理財務(wù)憑證。這未必是財務(wù)共享的終極形態(tài)，卻是邁向終極形態(tài)的必經(jīng)之路。現(xiàn)階段，共享中心的首要任務(wù)是快速推進業(yè)務(wù)場景化，在場景化的基礎(chǔ)上實現(xiàn)標準化。只有實現(xiàn)標準化，才能進一步邁向數(shù)字化和智能化。而未來，數(shù)字化和智能化將大幅降低信息獲取、收集、加工、整理和計算的工作量，從而真正解放財務(wù)人員，使他們能夠聚焦于服務(wù)業(yè)務(wù)和管控風險。

要實現(xiàn)財務(wù)賦能業(yè)務(wù)的目標，前提條件是以數(shù)智化賦能財務(wù)。如果數(shù)智化無法為財務(wù)減負，財務(wù)工作量無法有效釋放，那么財務(wù)賦能業(yè)務(wù)只能停留在空談階段。數(shù)智化是財務(wù)轉(zhuǎn)型的基石，也是業(yè)務(wù)賦能的起點。